Situação financeira consolidada do Eurosistema em 30 de dezembro de 2011

4 de janeiro de 2012

Rubricas não relacionadas com operações de política monetária

Na semana que terminou em 30 de dezembro de 2011, o aumento de EUR 3.6 mil milhões na rubrica ouro e ouro a receber (rubrica 1 do ativo) refletiu ajustamentos resultantes da reavaliação trimestral, bem como a venda de moedas de ouro por um banco central do Eurosistema.

A posição líquida do Eurosistema em moeda estrangeira (rubricas 2 e 3 do ativo menos rubricas 7, 8 e 9 do passivo) aumentou EUR 9.3 mil milhões, passando a EUR 273.3 mil milhões. A variação deve-se sobretudo aos efeitos da reavaliação trimestral da situação financeira, bem como a transações de carteira e em nome de clientes realizadas por bancos centrais do Eurosistema.

Devido a operações realizadas pelo BCE no âmbito de acordos de cedência de liquidez com bancos centrais fora da área do euro, na semana que terminou em 30 de dezembro de 2011, os créditos sobre não residentes na área do euro expressos em euros (rubrica 4 do ativo) apresentavam um saldo de EUR 1.5 mil milhões.

Os títulos negociáveis detidos pelo Eurosistema não relacionados com fins de política monetária (rubrica 7.2 do ativo) aumentaram EUR 7.2 mil milhões, passando para EUR 344.8 mil milhões. O montante de notas em circulação (rubrica 1 do passivo) diminuiu EUR 2.3 mil milhões, passando para EUR 888.7 mil milhões. As responsabilidades para com a Administração Pública (rubrica 5.1 do passivo) diminuíram EUR 0.6 mil milhões, passando para EUR 65.5 mil milhões.

Em 16 de dezembro de 2010, o BCE anunciou que o seu capital subscrito seria aumentado em EUR 5 mil milhões, com efeitos a partir de 29 de dezembro de 2010, e que, para facilitar a transferência para o BCE dos pagamentos de capital, os bancos centrais nacionais da área do euro realizariam as respetivas contribuições adicionais, no valor total de EUR 3.5 mil milhões, em três prestações anuais de igual montante. A primeira prestação, no montante de EUR 1.2 mil milhões, foi paga no final de 2010 e a segunda prestação, também de EUR 1.2 mil milhões, em 28 de dezembro de 2011. O pagamento da segunda prestação deu origem a saldos intra-Eurosistema, mas, como estes são sempre eliminados através do processo de consolidação, a rubrica capital e reservas (rubrica 12 do passivo) da situação financeira consolidada do Eurosistema não apresenta qualquer variação resultante do aumento de capital, o qual será, no entanto, refletido nas contas anuais do BCE, a publicar em março de 2012.

Rubricas relacionadas com operações de política monetária

Os créditos líquidos do Eurosistema às instituições de crédito (rubrica 5 do ativo menos rubricas 2.2, 2.3, 2.4, 2.5 e 4 do passivo) diminuíram EUR 18.3 mil milhões, passando para EUR 237.6 mil milhões. Na quarta-feira, 28 de dezembro de 2011, venceu uma operação principal de refinanciamento no valor de EUR 169 mil milhões e foi liquidada uma nova no montante de EUR 144.8 mil milhões. Na mesma data, venceram depósitos a prazo fixo no valor de EUR 211 mil milhões e foram recebidos novos depósitos, com prazo de uma semana, no montante de EUR 211 mil milhões.

O recurso à facilidade permanente de cedência de liquidez (rubrica 5.5 do ativo) foi de EUR 14.8 mil milhões (face a EUR 6.1 mil milhões na semana anterior), ao passo que o recurso à  facilidade permanente de depósito (rubrica 2.2 do passivo) foi de EUR 413.9 mil milhões (em comparação com EUR 411.8 mil milhões na semana precedente).

Os títulos detidos pelo Eurosistema para fins de política monetária (rubrica 7.1 do ativo) aumentaram EUR 0.8 mil milhões, passando para EUR 273.9 mil milhões, em resultado da liquidação de aquisições ao abrigo do programa dos mercados de títulos de dívida, do reembolso de títulos adquiridos no âmbito do primeiro programa de aquisição de covered bonds (obrigações hipotecárias e obrigações sobre o setor público) e devido a ajustamentos de fim de trimestre. Por conseguinte, na semana que terminou em 30 de dezembro de 2011, o valor das aquisições acumuladas ao abrigo do programa dos mercados de títulos de dívida ascendeu a EUR 211.9 mil milhões, ao passo que as carteiras detidas no âmbito do primeiro e do segundo programas de aquisição de covered bonds totalizaram, respetivamente, EUR 58.8 mil milhões e EUR 3.1 mil milhões. As carteiras dos três programas são contabilizadas na hipótese de detenção até ao vencimento.

Depósitos à ordem de instituições de crédito da área do euro

Como resultado da totalidade das operações, a posição depósitos à ordem das instituições de crédito do Eurosistema (rubrica 2.1 do passivo) diminuiu EUR 41.5 mil milhões, passando para EUR 223.5 mil milhões.

Reavaliação trimestral da situação financeira do Eurosistema

De acordo com as normas contabilísticas harmonizadas do Eurosistema, o ouro, a moeda estrangeira, os títulos negociáveis e os instrumentos financeiros do Eurosistema são reavaliados às taxas e preços de mercado vigentes no final de cada trimestre. O impacto em termos líquidos da reavaliação em cada rubrica do balanço em 31 de dezembro de 2011 é ilustrado na coluna adicional “ Diferença em relação à semana anterior resultante de ajustamentos de fim de trimestre”. O preço do ouro e as principais taxas de câmbio utilizados para a reavaliação dos saldos foram:

Ouro: EUR 1 216.864 por onça de ouro fino

USD: 1.2939 por EUR

JPY: 100.20 por EUR

Direitos de saque especiais: EUR 1.1867 por DSE.

Ativo (Milhões de euros) Situação Diferença em relação à semana anterior resultante de
i) operações
ii) ajustamentos de fim de trimestre
Os totais e subtotais podem não corresponder devido aos arrendondamentos.
i) ii)
1 Ouro e ouro a receber 423 458 −1 3 636
2 Créditos sobre não residentes na área do euro expressos em ME 244 621 −246 8 041
2.1 Fundo Monetário Internacional 85 655 0 2 142
2.2 Depósitos, investimentos em títulos, empréstimos e outros 158 966 −246 5 899
3 Créditos sobre residentes na área do euro expressos em ME 98 226 −338 3 210
4 Créditos sobre não residentes na área do euro expressos em euros 25 355 −620 −7
4.1 Depósitos, investimentos em títulos e empréstimos 25 355 −620 −7
4.2 Facilidade de crédito no âmbito do MTC II 0 0 0
5 Créditos às instituições de crédito da área do euro relacionados com operações de política monetária expressos em euros 863 568 −15 562 0
5.1 Operações principais de refinanciamento 144 755 −24 269 0
5.2 Operações de refinanciamento de prazo alargado 703 894 0 0
5.3 Operações reversíveis ocasionais de regularização 0 0 0
5.4 Operações reversíveis estruturais 0 0 0
5.5 Facilidade permanente de cedência de liquidez 14 823 8 692 0
5.6 Créditos relacionados com o valor de cobertura adicional 97 16 0
6 Outros créditos sobre instituições de crédito da área do euro expressos em euros 78 652 −16 337 0
7 Títulos emitidos por residentes na área do euro expressos em euros 618 637 8 172 −163
7.1 Títulos detidos para fins de política monetária 273 854 363 450
7.2 Outros títulos 344 783 7 808 −613
8 Crédito à Administração Pública expresso em euros 33 926 −2 0
9 Outros ativos 349 184 7 733 4 877
Total do ativo 2 735 628 −17 202 19 594
Passivo (Milhões de euros) Situação Diferença em relação à semana anterior resultante de
i) operações
ii) ajustamentos de fim de trimestre
Os totais e subtotais podem não corresponder devido aos arrendondamentos.
i) ii)
1 Notas em circulação 888 676 −2 262 0
2 Responsabilidades para com instituições de crédito da área do euro relacionadas com operações de política monetária expressas em euros 849 477 −38 754 0
2.1 Depósitos à ordem (incluindo reservas obrigatórias) 223 539 −41 502 0
2.2 Facilidade de depósito 413 882 2 069 0
2.3 Depósitos a prazo 211 000 0 0
2.4 Operações reversíveis ocasionais de regularização 0 0 0
2.5 Depósitos relacionados com o valor de cobertura adicional 1 056 679 0
3 Outras responsabilidades para com instituições de crédito da área do euro expressas em euros 2 423 −957 0
4 Certificados de dívida emitidos 0 0 0
5 Responsabilidades para com outras entidades da área do euro expressas em euros 79 603 2 071 2
5.1 Administração Pública 65 467 −561 1
5.2 Outras 14 137 2 632 1
6 Responsabilidades para com não residentes na área do euro expressas em euros 156 873 24 669 26
7 Responsabilidades para com residentes na área do euro expressas em ME 4 566 −698 206
8 Responsabilidades para com não residentes na área do euro expressas em ME 9 027 −40 437
8.1 Depósitos, saldos e outras responsabilidades 9 027 −40 437
8.2 Responsabilidades decorrentes da facilidade de crédito no âmbito do MTC II 0 0 0
9 Atribuição de contrapartidas de direitos de saque especiais pelo FMI 55 942 0 1 456
10 Outras responsabilidades 213 521 −1 231 6 705
11 Contas de reavaliação 394 031 0 10 754
12 Capital e reservas 81 489 1 7
Total do passivo 2 735 628 −17 202 19 594

Contactos de imprensa